期貨蝴蝶套利

1.可以分解為兩個套利:A、35820元買入近月10手和36180元賣出遠月10手，然後分別在35860元和36130元平倉；b、36180元近月賣出10手，36280元遠月買入10手，然後分別在36130元和36270元平倉。

a、開倉價差360，平倉價差270。因為是低買高賣的套利(賣出套利)，價差減少了利潤，所以壹次套利的利潤是(360-270)每噸*10手*每手5噸=4500元。

b、開盤價差100元，收盤價差140元。因為是高買低賣(買入套利)，價差擴大了利潤，所以B套利利潤為(140-100)* 10 * 5 = 2000元。

所以這次蝴蝶套利的凈利潤是4500+2000=6500元(不含手續費)。

2.分別計算近、中、長三個月的盈虧，然後將盈虧相加，得出凈盈虧。最近幾個月的盈虧:(35860-35820)* 10 * 5 = 2000；月中損益:(36180-36130)* 20 * 5 = 5000元；遠月盈虧:(36270-36280)*10*5=-500元；總計；2000+5000-500=6500

上一篇:期貨公司可以對外擔保嗎

下一篇:期貨交易的特點是什麽