李林鴻 董希渺
日前，壹些從事金融業務的互聯網平臺如螞蟻集團、京東數科及陸金所等，紛紛準備登陸資本市場，壹時間掀起IPO熱潮。2014年2月，京東數科的前身京東金融率先推出“京東白條”；緊接著，螞蟻集團的前身螞蟻金服推出“螞蟻花唄”。
而隨著金融 科技 蓬勃發展，包括商業銀行、消費金融公司等在內的銀行業金融機構充分運用互聯網和移動互通信等技術，加快產品和服務創新，互聯網貸款應運而生。與此同時，P2P網貸平臺以及網絡小額貸款公司大量湧現，也紛紛加入網絡借貸業務領域。
螞蟻、京東等是互聯網平臺是互聯網借貸業務的 探索 者和獲益者。根據近日螞蟻集團的招股說明書，螞蟻集團的微貸 科技 平臺，產品包括花唄、借唄等，上半年收入285.86億元，占總收入的39.4%，是最主要收入來源。而民營銀行、消費金融公司中以互聯網模式運營的金融機構，都將互聯網貸款作為主要產品。
壹般而言， 聯合貸是指金融機構之間的聯合發放貸款業務。 合作雙方都持有金融牌照，有著全面風險管理，這既有利於保障業務的合規性，又在壹定程度有助於效防範風險。同時，參與聯合貸款的機構，資產方大多為互聯網銀行或招聯消費金融這樣的互聯網消費金融公司，擁有較為豐富的線上場景資源和風控能力；資金方大多為線上風控能力較為薄弱但資金成本相對較低的區域性中小銀行。通過這種聯合貸款的合作模式，實現資金的合理配置以及與資產的快速對接，發揮出優化資源配置的最大價值。同時，在線上化風控方面，通過以強帶弱的方式，既打磨了互聯網銀行和互聯網消費金融公司的線上風控模型，豐富了其數據維度，檢驗並強化線上風控能力，也使得區域性中小銀行，有機會通過在實踐中學習，在真實市場中摸爬滾打，有效培育和提升線上化風控能力。
這種大型銀行與互聯網銀行在客戶方面的開放，具有特殊的意義。 畢竟，困擾中小銀行線上業務開展的跨行賬戶信息認證，因涉及客戶的開放，至今仍沒有突破性進展。當然，我們認為，工商銀行與新網銀行的聯合貸款，可能更多是基於激活工行存量客戶的考量。畢竟作為宇宙第壹大行，其存量客戶規模已是非常可觀，與其看著存量客戶流失至互聯網銀行，不如主動通過開放，在本行APP中引入互聯網銀行的風控和體驗等，激活本行的存量客群，減少流失。