撰稿|董秘
出品|消費金融頻道
經過警方長達壹年的追捕，微貸網資金被追回至關鍵節點，這對微貸網清理現有網貸至關重要。
根據杭州市公安局上城區分局與相關部門聯合發布的《關於處置網絡微貸的通告》，截至目前，公安機關累計歸集資金可覆蓋出借人未償還本金（累計充值減去累計提現）。壹個月前，警方披露的累計資金為47.7億元。
在警方的協助下，微貸網已經能夠支付貸款人的本金。至於利息能否支付，現在還不得而知。作為國內較早從事網貸業務的互聯網金融機構，微貸網顯然沒有放棄。眼看同行成功轉型助貸，微貸網卻無能為力。
隨著時間的推移，互聯網金融市場發生了變化，網貸被摧毀，助貸規則也逐漸被重塑。特別是去年以來，金融科技受到嚴格控制，助貸市場的監管指標層出不窮。同時，獲客和風險控制難度加大。微貸網在市場變化時遭遇了撤退風波，無論是聲譽還是對市場的理解都落後於同行。即使撤退能夠完成，轉型也不會容易。
期待救贖
微貸網2011籌備網貸業務，隨後推出汽車抵押貸款業務。在網貸時代，微貸網屬於名副其實的老牌機構。2013年提出“五年百店”計劃，僅用兩年時間就完成了全國100家營業廳的布局，線上線下業務均大受歡迎。
貸款金額從零到超過1000億，微貸網及其創始人姚宏獲獎無數，其中大部分是基於金融科技和互聯網加金融。無奈，是網貸把微貸網拖下水了。因為情節嚴重且涉及非吸費，微貸網最終被立案。
幾個月前，杭州市上城區公安分局在回復微貸網出借人的詢問時表示，微貸網累計放款金額近47億元，回收率超過97%。恢復情況良好，審計工作正在依法進行。此時，距離完全償付規模約48億的出借人的凈本金已經不遠。
在被立案之前，償還微貸網的壓力非常大。截至2020年2月29日，微貸網未償余額為85.83億元。7月，微貸網召開溝通會，擬先行支付出借人凈本金，預計12個月內完成。微貸網創始人姚宏在會上提到，目前還有64億待收，其中本金凈額為48億。
微貸網要支付出借人的凈本金並不容易。在近日的新聞發布會上，中國銀保監會披露了存量網貸的最新數據。截至3月末，存量業務未清零的已關閉網貸機構1.387家，較上年末減少79家，未償貸款余額71.61.6億元，較上年末減少1.46億元。
目前，網貸存量資產處置壓力仍不小。剩下的網貸機構中，不乏玖富、人人貸、鳳凰智信等大型機構。與此同時，許多機構已被警方立案。相比之下，網貸備案流程加快，存量處置效率將提高。
根據中國銀保監會披露的最新數據，中國銀保監會已協調公安、司法部門對已立案的999家機構加快審理。加快挽回損失，並依法追回高管獎金、明星代言費和廣告費。同時，它還引入了征信系統和資產管理公司，以提高網絡貸款的資產回收能力。
對於已立案的機構，追償水平相對較高，微貸網還錢的主要動力來自監管和警方介入。警方甚至設立了壹條專線協助這些機構追債，並采取堅決措施打擊逃廢債行為，從而震懾了借款人，提高了貸款人的還款率。此外，警方還對網貸機構的財產和相關責任人進行最大限度的追逃。
退休可以撬動警察和監管，轉型只能靠自己。從頭部助貸機構的業務來看，助貸市場已轉向純科技助貸，這不僅要求助貸機構具備有競爭力的流量和場景優勢，對牌照合規和風險控制技術也有非常嚴格的準入門檻。
難以重回巔峰
此前，微貸網發布了資金歸集良好的年度報告，並對自身業績、發展和風險進行了全面分析，其中提到公司的P2P網貸將在全部清零後恢復放貸業務。
從微貸網2020年的業績來看，營收和利潤均大幅減少，是否有足夠的流動資金投入業務恢復仍存疑。65438+截至2020年2月末，微貸網凈利潤為-71.03億元人民幣，同比下降380.97%；營業收入為7.32億元，同比下降6546.5438+0%。去年以來，壹些互聯網金融平臺宣布完成贖回和存量清理，並實現了向助貸和小貸模式的轉型。到目前為止，監管尚未對助貸提出具體的管理制度，但從商業銀行互聯網貸款和網絡小貸的新規中可以看出，助貸的牌照門檻和展業標準趨嚴，這也意味著微貸網的轉型將面臨更加復雜的監管形勢。
首先在牌照方面，微貸網要想申請全國網絡小貸牌照，至少需要654.38+0億的註冊資本，這對於微貸網的金融是壹個考驗。近日，小影科技發布公告稱收到《深圳市地方金融監督管理局關於小影小貸的批復》，深圳小影小貸完成工商登記手續，註冊資本654.38+0億元。
雖然微貸網旗下有壹家網絡小貸公司福州微貸網小額貸款，但根據網貸轉型的政策，其註冊地與平臺經營者註冊地不壹致。如果微貸網想要持牌經營，就必須申請新的牌照。
其次，獲得網絡小貸牌照並不意味著轉型會壹帆風順。壹方面，網絡小貸的監管約束趨嚴，依附於網絡小貸的助貸業務勢必面臨不確定性；另壹方面，場景、流量和技術也是助貸業務的核心支撐。
微貸網絡業務已經停滯了壹段時間，其場景和流量也將受到影響。存量用戶和渠道資源的價值都被削減了。特別是微貸網有犯罪記錄，在用戶和機構心中的口碑變得極差，這必然對業務恢復造成阻力。