有兩種常見的期權波動率:歷史波動率和隱含波動率。
1.歷史波動率:歷史波動率是通過分析基礎資產在壹段時間內的價格變化來計算的。它基於已經發生的價格數據，反映了過去的波動。計算歷史波動率的常用方法包括日收益率的統計分析，如計算標準差或年化波動率。
2.隱含波動率:隱含波動率是期權市場價格衍生出來的波動率，表達了市場對標的資產未來價格波動的預期。隱含波動率由期權定價模型(如Black-Scholes模型)根據期權的市場價格和其他已知變量(如行權價格、剩余期限、無風險利率等)計算得出。).隱含波動率可以通過期權報價或期權交易平臺上的市場數據獲得。
計算期權的隱含波動率需要用到期權定價模型，其中最常用的是Black-Scholes模型。該模型基於壹些假設，包括恒定的無風險利率、無摩擦市場和標的資產價格的幾何布朗運動。通過將期權市場價格和其他已知變量輸入模型，可以推導出隱含波動率。
期權波動率是壹個預測指標，不代表未來價格波動率的確切值，而是市場參與者對未來價格波動率的預期。不同的期權交易者和市場參與者對未來波動率的看法可能不同，因此隱含波動率也會不同。
總之，期權波動率是衡量市場對標的資產未來價格波動預期的指標，可以通過歷史波動率或隱含波動率來計算。歷史波動率是基於過去的價格數據，而隱含波動率是根據期權市場價格和期權定價模型計算的。