1標的物的市場價格和執行價格；
2.標的的波動性；
3.期權合約的有效期；
4.無風險利率。
影響期權價格的主要因素:
1.協議價格和市場價格。協議價格和市場價格是影響期權價格的最重要因素。這兩個價格的關系不僅決定了期權是否具有內在價值及其大小，也決定了它是否具有時間價值及其大小。壹般來說，約定價格與市場價格差距越大，時間價值越小；繁衍，時間的價值越大。這是因為時間價值是市場參與者因標的物市場價格的預期變化而願意支付的價格。當壹個期權極度真實或虛幻時，市場價格變動的空間就很小。只有當約定價格非常接近市場價格或者是平價期權時，市場價格的變化才有可能增加期權的內在價值，從而增加時間價值。
2.合適的時期。權利期內實物期權的剩余有效時間，即從期權交易日到期權到期日的時間。在其他條件相同的情況下，期權期限越長，期權價格越高；反之，期權價格越低。這主要是因為右周期越長，球壓的時間值越大；隨著右周期的縮短，時間值逐漸減小；在完整到期日，右邊的時間段為零，時間值為零。通常，右周期和時間值具有同向非線性影響。
3.利率。利率的變化，尤其是短期利率的變化，會影響期權的價格。利率變化對期權價格總量的影響是復雜的。壹方面，利率的變化會引起利率、期權價格的機會成本以及期權交易供求關系的變化，從而從不同角度影響期權價格。比如，隨著利率的提高，股票、債券等期權標的的市場價格會下跌，從而降低看漲期權的內在價值，增加看跌期權的內在價值；利率的提高會增加期權價格的機會成本，可能使資金從期權市場流向價格下跌的股票、債券等現貨市場，減少期權交易的需求，也會拉低今天的期權價格。總之，利率對期權價格的影響是復雜的，要具體情況具體分析。
4.標的物價格的波動性。壹般標的物價格波動越大，期權價格越高；波動率越小，期權價格越低。這是因為標的物的價格波動越大，期權到期時標的物的市場價格高於或低於約定價格的可能性就越大，所以完全時間價值乃至期權價格會隨著標的物價格波動的增大而增大，隨著標的物價格波動的減小而減小。
5.基礎資產的收入。標的資產的收益會影響標的資產的價格。當約定價格固定時，標的資產的價格必然會影響期權的內在價值，從而影響期權的價格。因為標的資產的股息和利息支付會降低標的資產的價格，而約定價格不會相應調整，所以標的資產產生的收益會在完全有效期內降低看漲期權的價格，提高看跌期權的價格。