1.政治形勢:國際國內政治形勢的變化對匯率影響很大。形勢穩定，匯率就穩定；局勢動蕩時，匯率下跌。我們需要關註國際關系、黨派鬥爭、重要政府官員、動亂、暴亂等等。
2.經濟形勢:壹國經濟各方面的綜合效應是影響其貨幣匯率的最直接、最主要的因素。其中主要考慮經濟增長水平、國際收支狀況、通貨膨脹水平和利率水平。
3.軍事動態:戰爭、局部沖突、暴亂等。會造成某個地區的不安全感，對相關地區和弱勢貨幣的匯率產生負面影響，而對遠離事件發生國的貨幣和傳統避險貨幣的匯率有利。
4.政府和央行政策:政府的財政政策、外匯政策和央行的貨幣政策對匯率起著非常重要的作用，有時甚至是決定性的。如果政府宣布將貨幣貶值或升值；央行的利率波動、市場幹預等。
5.市場心理:外匯市場參與者的心理預期對匯率走勢有著嚴重的影響。對於壹種貨幣的升值或貶值，市場往往會形成自己的看法。當達成某種理解時，匯率會在壹定時間內發生變化。這時候就可能出現匯率的波動完全脫離基本面或者央行幹預無效的情況。
6.投機交易:隨著金融全球化的加速，充斥外匯市場的國際熱錢越來越龐大。這些基金有時由壹些投機機構控制。由於它們的交易量巨大，所以經常使用對沖，這有時會對匯率走勢產生深遠的影響。比如量子基金封殺英鎊和泰國珍珠，讓它們的匯率在短時間內大幅貶值。
7.突發事件:壹些重大突發事件會對市場心理產生影響，從而改變匯率，其結果的程度也會對匯率的長期變化產生影響。比如911事件，導致美元在短時間內大幅貶值。