這種零和博弈的特點來自於期貨和期權的合約設計和交易機制。在期貨交易中，買方和賣方通過合同約定在未來某個日期以約定的價格買賣標的資產。壹方的盈利來自於標的資產價格的變動與合約價格的差額，另壹方的虧損是對應的。
在期權交易中，看漲期權和看跌期權的買方購買權利，而賣方出售這些權利。如果看漲期權的標的資產價格在到期時超過行權價格，買方可以行使獲利的權利，而賣方需要履行義務並承擔相應的損失。相反，如果期權的標的資產價格低於行權價格，買方可以選擇不行權，賣方保留賣出期權的成本作為收益。
來源:期權圈
因為期貨和期權交易是基於標的資產價格的波動和變化，壹方的盈利必然意味著另壹方的虧損。比如期貨交易，如果買方盈利，就意味著賣方虧損相應的金額。同樣，在期權交易中，買方的利潤就是賣方的損失。
雖然期貨和期權交易在單筆交易中是零和博弈，但整個市場並不總是零和博弈。市場的參與者可以根據不同的策略和觀點進行交易，通過風險管理和投資組合多樣化來尋求整體利潤。市場流動性和參與者之間的交易活動可以創造機會和利潤，使整個市場成為壹個非零和的博弈環境。
綜上所述，期貨和期權交易是單筆交易中的零和博弈，壹方的利潤必須抵消另壹方的損失。然而，整個市場的機制和參與者之間的多樣化交易可以創造整體盈利機會。