3月初，妳以每噸21310元買入100噸鋁合約。5月初，鋁現貨市場價格上漲至每噸21.030元，較3月份的600元有所上漲。這時候期貨價格漲到每噸21，910元，比妳當時買合約的時候價格還高，600元。
這時候妳按照原計劃在現貨市場購買妳需要的100噸鋁。
對比結果:現貨價格從3月份的每噸20430元漲到5月份的每噸21.030元，那麽妳買現貨時的成本就是600多元×1.000噸= 6萬元(記住妳虧了6萬元)。
期貨價格從3月份的每噸21310元漲到5月份的每段21910元，所以妳現在持有的期貨價格比買入的時候要高。600元×100噸=60000元(妳的期貨利潤)。
妳現金買入時多支付的6萬元佑正好對沖了妳的6萬元期貨利潤，實現了完全對沖。
套期保值的本質:期貨盈利，現貨虧損，套期保值。
現貨盈利，期貨虧損，實現套期保值