國債收益率
上升相當於。可以理解為在未來現金流(國債)壹定的前提下
票面利率
並且未來現金流已經確定)，國債價格下跌，那麽收益率必然上升。用公式解釋:現價=現金流之和/收益率。
因此，有必要擔心政府債券價格的下降。
低估
關於
國債期貨
執行
對沖
是的，這是空頭對沖。
如果這個計劃
購買國債
斑點，那麽它應該是
多頭對沖
，也就是買國債期貨。另外，可以理解為收益率上升意味著國債價格下跌，是有利的價格變動，不需要期貨操作。但是這個時候做空國債期貨，是可以賺錢的，但是已經不是套期保值的概念了。