利率敏感性缺口

利率敏 感性缺口

銀行實行利率風險管理的最基本的手段之壹

利率敏感性缺口

指銀行在壹定時期 (如距付息日壹個月或3個月)以內將要到期或重新確定利率的資產和負債之間的差額。

利率敏感性缺口=利率敏感性資產-利率敏感性負債。

利率敏感性資產或負債指，受利率影響會使收益波動的資產或負債。

利率敏感性資產: 短期貸款、短期投資、存放同業款項。

利率敏感性負債: 短期存款、同業拆入。

如果資產大於負債，為正缺口。

如果資產小於負債，則為負缺口。

[舉個例子]

比如桔子有壹家商業銀行，短期貸款5萬，短期存款4萬，凈資產=1萬，那利率敏感性缺口就是1萬正缺口。

現在市場利率5%，有500塊凈利息收入，如果預期利率上漲到6%，就是600塊凈利息收入，多賺了100塊，越高賺的越多。正缺口，利率上漲好。

如果是短期貸款4萬，短期存款5萬，凈資產=-1萬那利率敏感性缺口就是-1萬，負缺口。現在市場利率5%，有500塊凈利息支出，如果預期利率上漲到6%，就是600塊凈利息支出，多虧了100塊，越高虧得越多。負缺口，利率下降好。