A) 在基礎技術平臺上的細分和集成
嘉信理財公司壹直在以互聯網為中心的基礎技術平臺上增添細分業務功能， 滿足客戶的個性化需求，並對客戶的需求偏好的變化動態跟蹤。在帳戶管理方面，客戶能夠在網上完成開設新帳戶，和銀行帳戶建立連接，證券交易，以及開具支票等操作。在進入帳戶途徑方面，客戶能隨時通過按鍵交互式電話、語音交互式電話、PC機（直接上網或發電子郵件）和多種無線終端，如掌上電腦（PDA）、雙向尋呼、Web手機等進入帳戶。在交易方式方面，客戶既可在各證交所規定的營業時間內進行證券交易，也可在證交所營業時間外進行交易。後者是通過嘉信理財公司與幾個大的金融服務公司組建的券商之間的電子通信網絡(ECN)來進行的，只限於納斯達克(Nasdaq)和其它證交所上市的部分股票。在信息服務方面，客戶可以瀏覽大量的投資研究報告、新聞和各種幫助信息；可以設計自己的研究報告風格；可以使用網上投資規劃和投資評估以及投資篩選工具。在系統和客戶智能化交互方面，系統能夠對交易及時發送確認信號，能在市場發生變動時及時地以無線或電子郵件方式向客戶發出預警提示信號。
從擴張模式來看， 嘉信理財公司采用了內部投資和外部並購、合營等的方式來運作， 2000年2月，公司以換股的方式並購了壹家名叫CyBerCorp的網上證券經紀交易商， 並購金額達4.9億美元。2000年6月，嘉信理財公司和愛立信公司結成戰略聯盟，***同開發利用WAP手機進行網上證券交易。
B)在金融服務產品上的細分和集成
1999年， 美國通過了金融服務改革法案， 混業經營逐步成為主流。在金融服務方面， 嘉信理財公司已發展成美國第四大綜合金融服務公司。2000年4月，嘉信理財公司宣布和在網上借貸業務方面領先的納斯達克上市公司“電子信貸公司”（E-Loan， Inc）結成戰略聯盟，提供在線房地產抵押貸款解決方案。 2000年6月， 嘉信理財公司完成了以換股的方式對美國信托公司（U.S. Trust Corporation）的並購，總金額達27億美元。
在嘉信理財公司網上交易的證券類型方面，有上市公司股票，也有非上市公司的私募股份；有各種債券，也有各種基金的受益憑證。在個性化產品方面，既有為工薪階層設計的諸如養老金，及為教育或其它化錢較多的活動所作儲蓄等等的終生理財服務，也有為富裕家族提供資產管理服務（特別是，現在知識經濟時代富裕起來的“年輕貴族”非常需要這種資產管理服務）。
在服務定價方面， 公司壹方面普遍實行僅高於成本價的平價政策來壓制競爭對手和對潛在行業進入者形成進入壁壘， 另壹方面， 在低價的基礎上進壹步在細分客戶群中引入激勵機制， 比如， 對活躍交易客戶提供速度更快的便捷網上通道，對大資產額和大交易量客戶提供更加個性化的壹攬子服務等。
C) 在地域上對客戶群的細分和集成
盡管嘉信理財公司目前68%的客戶業務流是由互聯網來完成的，但公司的口號仍然是“鼠標加水泥”。從1994年至1999年，公司的國內分支機構和員工數分別按10%和23%的年增長率在增長。 同時，公司還不斷在北美，歐洲和日本等地進行並購和合營，以集成更多的客戶群。雖然說互聯網可以跨越不同國家和地域，但實際上金融服務業是區域管制很強，區域壁壘很高的行業，這些管制和壁壘單靠“鼠標”是很難逾越的。另壹方面，即使處於同壹管制區域內，客戶越來越個性化的需求，也需越來越多的人員和專家來接待。因而，對金融服務業來說，“鼠標”增長的同時也壹定伴隨“水泥”的增長。
D)打造統壹品牌集成細分市場
對處於高度競爭的金融服務業來說， 各細分業務也需壹個強大的品牌來集成， 以鞏固客戶的忠誠度和吸引更多新客戶。1997年以來，公司每年以主營業務收入的6%投入到廣告和市場營銷之中。公司的有形資產投入（基礎設備投入和開設新營業網點等）占主營業務收入比率為7% 。 這兩個比率非常接近說明了金融服務業的競爭性，以及互聯網經濟中有形資產投入的重要性。
E)激勵員工的創造性
細分市場戰略的競爭優勢的源頭活水在於持續不斷的服務產品和方式的創新。嘉信理財公司在1978年就開始實行員工股票期權計劃(ESOP)。在公司目前的股權結構中，管理層和員工持股比例達到公司總股份的31% 。嘉信理財公司每年為管理層和員工支付的股票期權和其它福利占公司主營業務收入的42% 。這種公司治理結構和激勵機制有效地激發了員工的創造性。