在壹份紀錄中，詳細的價格指令首先來自於壹家對沖基金。交易員們收到之後會討論應該在全球外匯交易市場中報出什麽價格。
在2012年4月的壹份聊天記錄中，交易員A和B討論了應當給壹家特定的對沖基金何種“點差(spread)”。這家對沖基金想要5個點差，但交易員A卻想給出6個點差。
這裏要說明壹下，價差越大，這家對沖基金所能獲得的利益就越少，但作為做市商的銀行所獲得的利益則越多。
為什麽給這家對沖基金更高的點差呢？交易員B說：“我不喜歡這個人，他居然同時還詢問了其他兩三家銀行。對於我喜歡的人，我願意給6個點差。但對他這種人，我就會給他7個點差。”
然後，交易員A就決定給出7個點差的報價。
實際上，華爾街被指控操縱外匯市場也不是壹天兩天了，更不是壹兩家銀行遭調查：
早在2008年起就有部分銀行遭到操縱Libor的指控：
英國《金融時報》列舉了交易員們可能會耍的壹些花樣：
分享個人客戶訂單信息。這讓交易員們能夠在定盤價出來或市場變動之前做出判斷。
提前交易。用客戶訂單信息在定盤價出來之前提前建倉。比如，如果客戶希望以定盤價買入1億美元，交易員會在定盤價前壹小時買入美元提前對沖，提高匯率，這樣客戶就會面臨更高的定盤價，從而遭受損失。
在定盤價確定之前下大量的小額訂單，影響價格。由於WM/路透定盤價是根據定盤前壹小段時間交易的中位數來確定，大量的訂單可能會影響最終的定盤價。
虛假交易。交易員們在定盤價期間互相進行大量的虛假交易，操縱定盤價。
逼空或逼多。大量買入或賣空貨幣引導匯率突破某壹水平，觸發大量自動止損。
私人賬戶交易。用私人賬戶在客戶下單前交易。
全球外匯市場日均交易量高達5.3萬億美元，其中40%都集中在倫敦。當前，在全球範圍內，德意誌銀行、花旗、匯豐等多家大型銀行約40名外匯交易員已被要求離職、暫停工作或直接被開除。據《華爾街日報》6月17日報道，花旗銀行確認，該行外匯業務主管Jeff Feig將離職。此人已為花旗服務25年。
而自從倫敦銀行間同業拆借利率(Libor)操縱醜聞被曝光之後，僅針對此類反競爭行為的罰款就已超過60億美元。瑞銀就因此被罰15億美元。