如果是看漲期權，該權證的價值為65，438+000美元。因此，為了鎖定收益，每買入壹份權證合約，就會拋出65，438+000股正股(相當於40買入，465，438+0賣出)，因此每份權證的無風險套利收益為65，438+000美元。
2.第二個問題的意思是初始存款是3000美元，妳可以購買5000蒲式耳的小麥。小麥的單價是每蒲式耳2.5美元，然後他加了2000美元的定金。因此，
保證金比例是3000/(5000*2.5)=24%，所以5000保證金最多可以做空5000/0.24=20833.33，也就是說，如果每蒲式耳小麥的錢數小於20833.33/5000 = $ 4.17 = 417美分，就不使用。如果妳想提取1500美元，還有3500美元的存款。可以做空3500/0.24=14583.33，相當於每蒲式耳小麥的單價為14583.33/5000 = 2.92美元。沒關系。
3.首先糾正妳題目中的錯誤。fwith用壹個額外的F標記，連續復利的年份表示連續復利。我換成了360天。理論上是lim n→正無窮大(1+12%/n) n。
無風險收益率8%，風險收益率4%，總收益率12%。四個月後的合同價值是多少？什麽是或股票指數？求已知現值的終值。
在excel中自己輸入，= Fv (12%/360，120，-350，1) = 364.28。
4.如上，壹年內到期的遠期合約的價值和現值= Fv(10%/360360，-401)= 44.21。其次，如果半年後股價為45，合約價格= Fv (65438)。應該是量能，折舊總是確定的，因為理論上遠期價格=現貨或現金價格+持有成本，所以如果沒有溢價，貼現值為0。