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貨幣期貨課程(貨幣期貨)

先用IRP計算,F應該等於(1.04)* 1.45/(1.03),答案是1.464。

而這個F小於題目中給出的F360=1.48,所以可以套利。

然後,我從美國借了14500美元(壹年後15080美元)。然後按照現在的即期匯率把14500美元換成10000歐元。存在歐洲的銀行裏。壹年後,我拿到了10300歐元。然後按照F = 1.48的匯率換算成美元,等於15244美元。我向銀行還了15080美元,賺了164美元。

我這樣做,不知道對不對。

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