同質性:期貨合約不同於遠期合約的明顯特征是交易的標的物必須是標準化的商品。如果不能滿足這個同質性條件，交易所將無法為不同的市場參與者進行結算。
價格波動:價格波動在吸引兩個基本參與者，即套期保值者和投機者進入期貨市場方面起著重要作用。充足的現貨規模:期貨商品要有充足的現貨供求，原因有三:壹是充足的商品供給有助於避免價格壟斷。第二，大量的市場參與者有助於為期貨交易提供大量的潛在套期保值者。第三，充足的現貨市場有助於提供持續有序的供求力量，從而有利於交割和現貨套利的實現。
無限供應:無限供應商品有兩層含義:壹是市場上沒有政府管制或壟斷；第二是配送成本更低。
場外交易:遠期合約由於沒有交易所作為履約的保證人，面臨交易對手違約的風險，遠期合約只是壹個雙邊協議，很難在結算日之前成交，而期貨市場的市場參與者可以在交割日之前隨時對沖平倉。