股指期貨裏的專用語，在賣出時行優先平倉的單和掛單時間，今天才買入的想平倉不能平倉優先，應該是空單和多單優先了。
上海期貨交易所商品期貨期權仿真交易總則為規範期貨期權（以下簡稱期權）交易，保護期權交易當事人的合法權益，保障上海期貨交易所（以下簡稱交易所）期權交易的順利進行，根據《期貨交易管理條例》和《上海期貨交易所交易規則》，制定本細則。
交易所、會員、客戶應當遵守本細則。期權合約期權合約是指由交易所統壹制定的，買入方有權在交易所規定時間按照合約的行權價買入或者賣出規定數量標的期貨合約，而賣出方必須履約的標準化合約。
期權合約的主要條款包括：合約標的、合約類型、交易代碼、交易單位、行權方式、報價單位、最小變動價位、合約月份、行權價數量、行權價格間距、每日價格最大波動限制、交易時間、最後交易日、上市交易所。期權合約標的為上海期貨交易所上市交易的期貨標準合約。期權合約分為看漲期權與看跌期權兩種類型。
看漲期權合約買方擁有在交易所規定時間，按照合約的行權價買入規定數量標的期貨合約的權利；該合約賣方在買方執行權利時，必須按照合約的行權價賣出規定數量標的期貨合約來履約。
看跌期權合約買方擁有在交易所規定時間，按照合約的行權價賣出規定數量標的期貨合約的權利；該合約賣方在買方執行權利時，必須按照合約的行權價買入規定數量標的期貨合約來履約。期權合約的交易代碼由四部分組成：期權合約的類型（C為看漲期權，P為看跌期權）；期權合約的行權價（xxxxx）；標的期貨合約的交易代碼（FF）；期權合約的合約月份（yymm）。
期權合約的交易單位為“手”，“壹手”期權合約的數量同“壹手標的期貨合約”，期權交易必須以“壹手”的整倍數進行。權方式為交易日T起至最後交易日（含最後交易日）內可行權，T由交易所另行規定。
當T為期權合約上市日時，該期權合約為美式期權；當T為最後交易日時，該期權合約為歐式期權。期權合約以人民幣計價，計價單位為元。最小變動價位是指該期權合約的單位價格漲跌變動的最小值，應小於等於標的期貨合約的最小變動價位。