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空頭期貨合約案例的會計處理

例:8月1日買入20張大連玉米遠期9月合約(每張合約單位為10噸),價格為1400元/噸。然後8月1,價格漲到1480元/噸,如果手續費20元每合約。

利潤計算如下:(1480-1400)* 10 * 20-20 * 20 = 15600。

答:沒錯。

問題1:根據數據,這個盈虧是當天結算的,當天就打入妳的賬戶了。在合約期限到來之前,所有人都是用保證金交易的,那麽這15600的利潤到底是誰的錢,還是期貨經紀公司先墊的?

回答:賣空者損失的錢從他的資金賬戶裏扣除,加到妳的資金賬戶裏。

問題二:如果這份合同當天沒有成交,是否需要交29600-28000 = 1600元定金?29600元定金是不是只有在合同賣了才退給妳?

答:是的。

問題三:期貨市場是壹個雙向市場,也就是說,當手裏沒有合約的時候,妳也可以開倉做空。這具體是什麽意思?看空後市是壹種操作方法嗎?請舉例說明如何盈利。

答:以大豆為例:

豆類價格每噸2000元的時候,估計豆類價格會跌。妳在期貨市場與買方簽訂了壹份(初級)合約,比如妳同意在半年內的任何時候賣給他10噸標準豆,價格是每噸2000元。(值是2000×10=20000元,妳應該

買家憑什麽要和妳簽合同?因為他很牛。

妳簽合同的時候,手裏壹粒豆子都沒有。妳在觀察市場。如果市場如妳所願跌到1.800元每噸,妳以1.800元每噸買入10噸豆,以2000元每噸賣給買家,合同履行完畢(妳的履約保證金退還給妳)。您贏得了:

(2000-1800)×10=2000(元)(手續費壹般為10元,忽略不計)。

實際操作中只需要2000賣壹手豆,1800買壹平,非常方便。

如果,半年內,妳的價格上漲,妳沒有機會買低價豆平倉,妳就被迫買高價豆平倉(合約到期必須平倉),妳就虧了,而和妳簽約的買家就賺了。

如果妳在2200點平倉,妳會虧損:

(2200-2000)×10=2000(元)+10元手續費。

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