發布會前後有好幾個環節，請到了中金研究所、財富服務中心、環球家族辦公室以及騰訊的多個人來做分享。
事實上，整場下來只講了兩件事：中金的研究能力和它提供解決方案的能力。
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發布會第壹個部分的重點在於CIO這個角色，它是買方研究立場的集中體現。
CIO的全稱是首席投資官（Chief Investment Officer），這個角色隸屬於中金財富服務中心。也就是說，中金的財富管理業務部門把研究拔高到非常高的層次去談。
這就關系到中金壹直標榜的「買方研究」理念。壹般談買方賣方的概念，主要是在資管或者投資研究這個領域，比如基金公司是買方，券商研究所是賣方。所謂的買方研究，指的就是中金把客戶的資產整體看作壹塊待投資的資金，通過買方視角的研究和投資，對接到合理的可投資資產上面去，再進行動態的投後服務，從而完成財富管理的整個鏈路。
所以CIO這個角色，相當於整個業務鏈條的起點，只要它能做到大方向上的準確，就能夠確保客戶長期受益，從而加深服務關系。
對比壹下傳統的金融機構，可能在業務部門根本不存在研究這樣壹個職能，或者是通過研究所這種體系外的機制去銜接。但研究所終歸有自己的變現模式，不可能為零售客戶的投資結果負責。
這樣來看，中金這次的發布會前兩部分（研究所+CIO辦公室）定位可能稍有偏倚，如果更多地去強調CIO這個職能存在的價值和目的，而不是去判斷市場，或許能在觀眾心裏留下更深刻的印象。
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發布會第二部分的重點在於中金財富提供的3個解決方案。
這3個解決方案雖面向不同的客戶和場景，但合在壹起可以看到合並後的中金，或者說壹家頭部券商在能力上的最大邊界。
在財富規劃這個部分，比較大的亮點是站在客戶角度去考量解決方案的設計。所以在下面壹頁內容裏面，展示的三個經典場景是子女教育、房地產和退休規劃。
考過投顧資格的朋友都知道，這些東西是經典的資產配置教科書裏面的必考內容，但拿到業務裏面，看著多少有點虛。中國人好像不大依賴金融機構去做這些事情——根本上，妳家的事情只有妳自己清楚，這把算盤實際上是妳自己在打。
當然，不同人有不同的算盤，過於短視或者思路不清晰，最後就很難有好的結果。所以這部分的內容花了很多的時間去講理念。這也是中金之所以推出「規劃服務」的目的：把模糊的東西變得清晰。
那麽，中金最終靠什麽去把這些需求落地成業務呢？答案是子賬戶（下圖的右半部分）。這些子賬戶的主要區分標準是投資期限。
財富規劃或許是3個解決方案裏實現難度最大的事情，特別是中金體系內擁有了中投證券的客戶之後。就國人的投資習慣來講，這是壹個新的戰場，需要做長期的市場培育。
這個名為「中金財富中國50」的東西，事實上是壹套同時解決產品端、服務端問題的方案。它這裏的「50」指的是壹個含公募、私募的產品池，定位在高端客戶的定制化配置標的池。據業務負責人介紹，這50個產品不是壹成不變，而是每年會替換掉其中的10%。
中金並不是第壹個提出這種想法的機構，申萬宏源曾經發布過類似的解決方案，叫「私募50計劃」；中信證券2018年推出的全明星FOF也是類似的想法，只是最終的產品形態不同，中信更希望壹步做到位。
要實現50家機構或者50只產品這壹點並不難，只要有銷量，資管機構都會上趕著來配合。即便在國內，公私募的產品評價早已不新鮮，模型、系統是壹方面，但更重要的是拿到管理人的實盤數據，以及基於調研進行的定性的把握。
這個池子可以理解為壹個基礎池，最終要和CIO對於市場方向的研判去匹配，得出不同的具體配置方案。所以它重視的是產品（底層資產）本身的穩定性，而不是特定時段裏創造的超額收益。
當然，「中國50」對於中金來說，也是彌補自有產品線不足的壹個重要手段，它需要通過這樣壹套解決方案去籠絡優質的管理人。說到這，可能有朋友會聯想到之前媒體報道過的中金財富的壹個業務策略：
說實話這壹段演講可以寫進教科書了。劉蔓作為頂尖金融機構的前輩，演講水平令人折服。整段下來，只記得其中壹句：「We are not only serving them, we are part of them」（指與客戶相伴同行）。
GFO的主要服務範圍包括投資銀行、投資管理、咨詢顧問和家族事務，主要的目標群體是企業家群體，尤其是民營企業家。演講中間用了很多宏大敘事，呼應了中金文化中間的「以國為懷」。顯然，這壹點也是不容易被模仿的。
演講裏面提到，GFO不只是壹個新部門，也是壹個跨部門的組織。還是印證了那個想法：財富管理是壹個需要調動多方資源的綜合業務——這句話的反面是，單壹的業務形態越來越難滿足客戶的需求、在自我體系內完成閉環。
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最後騰訊的那壹段講了騰訊在金融業務上的探索，亮點不算多。大體上，比較值得關註的是騰訊對於客戶關系網的挖掘，以及對客戶形象的深度刻畫。
能夠通過數據做到「未謀其面，但知其人」，壹定有巨大的經濟價值。微信近期接入了工行的銀行儲蓄服務，也是在完善騰訊的客戶形象刻畫維度。也許很早之前，銀行的領導們以為只有他們能做這個事情吧。
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以上就是看完中金財富戰略升級發布會的壹些觀感，僅供茶余飯後閑扯用。時代在變化，越早想明白，才能越早動身。
以上。