外匯套利交易和套匯交易的區別：
第壹，套利交易是在兩個不同合約間進行的套利。這兩個合約，可以是相同的外匯品種但到期時間不同的合約（跨期套利與期現套利），也可以是相同的外匯品種但交易場所不同的合約（跨市套利）。套匯交易，是在兩個相同品種的外匯中，或者三個不同品種但存在三角關系的外匯中進行的交易。套匯交易中外匯品種到期期限應該壹致（同是現貨或同是到期時間相同的期貨合約）。
第二，套利交易是壹種在價差不正常時開倉，並等價差回歸正常水平後平倉的操作。因此套利交易需要在壹定時間內持有合約。在套匯交易中，買賣是瞬時且同時發生的。交易者在低價位買進同時在高價位賣出,不需要在壹定時間內持有倉位。同時，因為套匯交易的機會十分難得，所以買賣之間的間隔時間越短，套匯交易的成功機會就越大。
第三，套利交易是交易者根據價差未來變化的判斷而進行的交易，只有當未來價差走勢與交易者判斷壹致時，套利交易才能獲得盈利。如果價差走勢與交易者判斷相反，套利交易將會產生虧損，因此套利交易存在壹定風險。在套匯交易中，只要兩個交易商間出現套匯的機會，交易者就能通過套匯交易實現盈利，市場風險相對較小。
第四，套利交易的機會比套匯交易多。套利交易是交易價差的變化,而價差時刻存在。只要準確判斷價差變化方向，套利交易就能盈利。套匯交易需要了解交易商之間的報價差異，這種差異稍縱即逝，因此套匯交易的機會比套利交易少。