基金業協會披露的最新數據顯示，6月5438+00，新備案私募產品和證券期貨經營機構成立規模均大幅下降，成立規模甚至低於上月。此前公布的私募基金管理人數據顯示出類似的趨勢，上個月新備案基金的數量和規模也大幅下降。
從私募管理人的操作來看，三家機構的數據顯示，股票私募整體倉位連續小幅下降。不過，據券商中國記者了解，部分早期輕倉的私募壹直在積極加倉，管理人員之間存在觀點分歧。近期發布的機構觀點中，也不乏看好市場的聲音。
新產品備案降至冰點
基金業協會披露的最新私募資產管理產品備案月報顯示，2022年10月，證券期貨機構當月備案私募資產管理產品578只，成立規模346.63億元，較9月份896只和765.43億元的成立規模分別下降35.49%和54.72%。與同期的2021，1，906只註冊產品和497.42億元成立規模相比，也分別下降了36.2%和30.31%。
協會此前公布的《私募基金管理人登記及產品備案情況月報》也出現了新備案私募產品規模減半的情況。
2022年6月5438-10月，新登記私募基金2094只，較9月減少1308只，環比下降38.45%。新增備案規模37281億元，較9月減少31.897億元，環比減少46.11%。其中，私募股權投資基金1530只，占新備案基金的73.07%，新備案規模97.32億元，環比下降56.26%；私募股權投資基金211只，新備案規模1565438+3400萬元，環比下降39.84%；創業投資基金352只，新增備案規模12013億元，環比下降44.82%；私募資產配置基金1只，新增備案規模4.02億元。
“現在行業的情況和協會公布的數據差不多，很難發產品。我們最近接觸的壹家中型券商渠道，今年以來只給兩只股票送產品定向增發，比去年下降了近80%。”上海壹家私募機構表示。
上述協會私募基金管理人月報還顯示，截至今年10年末，存續私募基金管理人數量為23967人，較9月減少162人，環比減少0.67%。其中，私募股權投資基金管理人9068人，比9月減少32人，環比減少0.35%；私募股權和創業投資基金管理人14503人，比9月減少127人，環比減少0.87%；私募配置的基金經理有9位，與9月持平；其他私募基金管理人387家，較9月減少3家，環比減少0.77%。
同樣，截至10年末，存續私募基金140987只，較9月增加1417只，較上月增加1.02%。管理資金規模19.88萬億元，較9月減少510.646億元，環比減少2.50%。其中，私募股權投資基金89390只，規模5.56萬億元，環比下降6.91%；私募股權投資基金31559只，規模10.82萬億元，環比減少1.26%；創業投資基金18412，規模2.80萬億元，環比增長2.11%。
私募整體減倉，正面聲音很多。
私募網組合主數據顯示，截至6月20日165438，股票私募持倉指數為78.13%，較上周下跌1.34%。165438+10月份以來，股票私募持倉平均指數為79.1%。在經歷了月初的大漲之後，股票私募的整體倉位已經連續兩周小幅下降。具體來看，滿倉私募占比(80%倉位)小幅下降至56.70%，中倉位私募占比(50%≤80%)和低倉位私募占比(20%≤ 50%)分別小幅上升至29.13%和12.84%。
不同規模的私募倉位走勢差異很大。50億、20億規模的私募倉位傾向於加倉，100億、10億、5億規模的私募倉位選擇減倉。私募網組合主數據顯示，截至6月20日165438，百億股票私募持倉指數為76.39%，較上周下跌5.69%。具體來看，滿倉100億股定向增發比例降至54.15%，中型股定向增發比例小幅上升至34.75%，低位股定向增發比例上升至65，438+00.68%。
以上數據有壹定可信度。證券公司中國的記者前幾天走訪了壹家百億級的私募，私募最近確實減倉了。大部分私募的股票今年都面臨較大的業績壓力，脆弱的凈值使得公司在反彈後有強烈的獲利回吐沖動。不過，私募之間的操作也是有分歧的，有私募向記者反映，最近在加倉。
市場上有壹些積極的聲音。“千億私募”林靜資產在本月中旬召開了客戶溝通會。會上，林靜認為，中國的長期競爭優勢依然存在，有價值的中國公司永遠不應該在市場最恐慌的時刻被拋棄。現在，這些資產的價格極有可能處於歷史底部。如果明年出現壹些積極因素，內地股市和香港市場都有望取得不錯的投資回報。
許多外國機構也看好中國股市。摩根士丹利認為，中國股市明年有望與新興市場壹起復蘇。摩根士丹利在5438年6月+10月提出超配新興市場的觀點，認為在經歷了史上最長的熊市後，亞洲和新興市場股票將面臨更有利的壹年，中國股票可能參與新興市場的反彈，但市場可能千差萬別。另壹家大銀行高盛更加樂觀。高盛認為，中國和韓國等亞洲股市將在2023年表現良好。隨著美聯儲之交和美元升值達到頂峰，2023年第二季度將成為亞洲股市的潛在轉折點。預計在中國經濟社會全面開放的情況下，中國離岸股票將反彈20%。