外匯分類
根據來源和用途的不同，外匯可分為貿易外匯、非貿易外匯和金融外匯。
貿易外匯又稱實物貿易外匯，是指進出口貿易中衍生或使用的外匯，即國際商品流通形成的國際支付手段。
非貿易外匯是指除貿易外匯以外的壹切外匯，即壹切非來源於或用於進出口貿易的外匯，如勞務外匯、匯款、捐贈外匯等。
與貿易外匯和非貿易外匯不同，金融外匯屬於金融資產外匯的壹種，比如銀行間的買賣外匯，它既不是來源於有形貿易，也不是無形貿易，也不是用於有形貿易，而是用於各種貨幣頭寸的管理和操縱。國與國之間的資本轉移也應該采取貨幣的形式，無論是間接投資還是直接投資，都形成了國與國之間流動的金融資產，特別是國際遊資數量之大、交易之頻繁、影響之深遠，不能不引起有關方面的特別關註。
貿易外匯、非貿易外匯、金融外匯，本質上都是外匯，它們之間沒有不可逾越的鴻溝，只是經常相互轉化。
市場的特點
從外匯交易的區域範圍和外圍速度來看，外匯市場具有兩個基本特征:空間統壹性和時間連續性。
所謂空間統壹，是指各國外匯市場使用現代通訊技術(電話、電報、電傳等。)進行外匯交易，使它們之間的關系非常密切，整個世界越來越聯系在壹起，形成統壹的世界外匯市場。
所謂時間連續性，是指世界各國外匯市場在營業時間上相互交替，形成循環運行的格局。外匯市場的組成部分是匯票的交易公司或個人。用自有資金買賣外匯票據，獲取買賣差價。大部分外匯交易商都是由信托公司、銀行等機構24小時運行，市場的特點是全球市場、24小時間歇時效。
金融外匯的作用
外匯作為國際結算的支付手段，是國際經濟交往不可或缺的工具。它促進國際經濟貿易發展和政治文化交流。債務關系發生在不同的國家之間。由於貨幣制度不同，壹個國家的貨幣不能在其他國家流通，不同國家的購買力不能轉移，除了國際公認的償還手段——黃金。隨著銀行外匯業務的發展，代表外匯的各種信用工具(如匯票)在國際上被廣泛使用，這使得貨幣購買力在不同國家之間轉移成為可能。②促進國際貿易和資本流動的發展。外匯是國際經濟交流的產物。沒有外匯，資金的國際周轉和利用就不能加快，國際經濟、貿易和金融交流就會受到阻礙。用外匯清償國際債權債務，既可以節省運輸現金的成本，避免運輸風險，又可以避免資金積壓，加速資金周轉，從而促進國際商品交換和資本流動的發展。(3)有利於國際資本供求的調節。比如，發展中國家為了加快建設步伐，需要在國際金融市場上有選擇地使用長期和短期信貸資金，需要為發達國家的剩余資金尋找出路。因此，外匯可以起到調節國家間資金余缺的作用，可以用來平衡國際收支，穩定匯率，償還外債。
外匯交易市場
外匯交易市場是世界上最大的金融產品市場。到2007年9月，日均交易量達到3.2萬億美元，相當於美國股市的30倍，中國股市的600倍。日常外匯交易是指同時買入壹對貨幣組合中的壹種貨幣，賣出另壹種貨幣的外匯交易方式。國際市場上各種貨幣的匯率波動頻繁，以貨幣對的形式進行交易，如歐元/美元或美元/日元。
外匯交易市場的主要優勢在於透明度高。由於交易量巨大，主要資金(如政府外匯儲備、跨國財團資金匯兌、外匯投機者資金運作等。)對市場匯率變化的影響非常有限。另壹方面，從匯率波動的基本面分析，通常是各國政府公布的重要數據(如GDP、央行利率)，政府高官的講話，或者國際組織(如歐洲央行)發布的消息能夠產生較大的影響。
外匯市場沒有特定的場所，也沒有中央交易所，所有的交易都是通過網絡在銀行之間進行。世界上任何金融機構、政府或個人都可以24小時參與交易。
中央銀行
負責發行本國貨幣，控制貨幣供應量，持有和調度外匯儲備，維護本國貨幣的內外價值。在浮動匯率制度下，中央銀行常常被迫在外匯市場上買入或賣出外匯，以幹預外匯市場，以維護市場秩序。例如，由美國、日本、德國、英國、法國、加拿大和意大利組成的七大工業組織(G7)經常舉行首腦會議，並就主要貨幣的匯率達成協議，以限制匯率波動的範圍。由於G7的頻繁聯合幹預，匯率穩定；有時，央行會出於調整貨幣標準或政策需要的目的，對公開市場進行幹預。幹預基本采取與市場公眾不同的立場，通常沒有特殊因素，央行不會主動幹預。通常情況下，央行對外匯市場的幹預只能取得暫時的效果，使匯率不會過快上漲或下跌，但無法改變長期的基本趨勢。
銀行
在任何壹個地方，不管是不是主要的外匯市場，壹般的小額現金交易和支票兌現幾乎都被銀行壟斷。銀行外匯部門的主要業務是將客戶在商業和金融交易中的資產和負債從壹種貨幣轉換為另壹種貨幣，可以通過即期交易或遠期交易來辦理。由於大量銀行從事外匯交易，外匯交易越來越受歡迎。
外匯交易
外匯和股票市場壹樣，任何活躍的市場都有很多經紀人，在美國叫做(交易所。
交易商)角色，僅以收取傭金為目的，為客戶洽談外匯交易的兌換協議，在買賣雙方之間拉攏、摩擦，通過外匯經紀人的聯系直接或間接買賣。外匯經紀人和經紀人本身不承擔外匯交易的盈虧風險，其中介工作的價格是傭金收入(經紀人
費或傭金)，外匯經紀人熟悉市場外匯供求情況，對消息和圖表的分析，以及匯率的波動和交易程序，所以投資者願意采用。
基金
這種機構在性質上基本類似於券商，但不同的是【它】往往是自己買賣，也可以按照自己的意願選擇性地承擔盈虧風險，而銀行和券商往往是它的交易夥伴。
外匯供求雙方
因貿易往來、進出口商在商品出口或進口後的貨款結算，以及運輸、保險、旅遊、留學、買賣外國債券、證券和基金、支付利息等而產生的外匯供需雙方。
外匯投資者
所謂外匯投資者，為了預測匯率的漲跌，利用即期、遠期或遠期交易渠道，以少量保證金從事大額外匯交易。當市場看漲時，他們先買後賣。在市場看跌的時候，他們先賣出再補倉，以極小的波動賺取中間的差價，獲取暴利。所以外匯投資者往往是主要的外匯投資者。
主要交易方式
在國內，適合中小投資者的外匯交易方式有兩種:外匯實盤交易，也就是銀行的那些外匯寶和外匯保證金交易。前者可以通過銀行開戶交易，後者主要是壹些國外的經銷商在國內代理開戶交易，因為目前沒有國內的經銷商。
真實交易
實盤外匯交易也叫現貨外匯交易。我國的個人外匯買賣，又稱外匯寶，是指個人委托銀行，參考國際外匯市場實時匯率，將壹種外幣買賣成另壹種外幣的交易行為。因為投資者必須持有足夠的外幣才能進行交易，所以國際上比較流行的外匯保證金交易缺少保證金交易的賣空機制和融資杠桿機制，所以也叫實盤交易。自上海工商銀行1993年2月開始代理個人外匯交易以來，隨著我國居民個人外匯存款的大幅增長、新交易方式的推出以及投資環境的改變，個人外匯交易發展迅速，目前已成為我國除股票以外最大的投資市場。
到目前為止，很多銀行，如工、農、中、建、交、光大等。，都開展了個人外匯買賣。境內投資者，帶著手中的外匯，到上述任何壹家銀行開立賬戶，存入資金，可以通過網絡、電話或櫃臺進行外匯交易。
保證金交易
外匯保證金交易又稱虛擬交易，是指投資者以自有資金作為擔保，放大銀行或券商提供的融資進行外匯交易，即放大投資者的交易資金。融資比例壹般由銀行或券商決定。融資比例越大，客戶需要支付的錢就越少。