期權隱含波動率（Implied Volatility，簡稱IV）是指在期權市場中，根據期權價格反推出的標的資產在期權到期時的波動率。隱含波動率是期權市場對於標的資產價格波動的預期，也是期權定價的重要因素之壹。
如何正確評估隱含波動率對期權定價的影響？隱含波動率是壹個特定於期權的概念，是市場參與者對標的證券未來變動程度的預測。隱含波動率本質上是對資產交易價格的實時估計。這提供了期權標的資產在整個期權有效期內的預測波動率，使用的公式可以衡量期權市場的預期。
當期權市場經歷下跌趨勢時，隱含波動率通常會增加。相反，市場上升趨勢通常會導致隱含波動率下降。更高的隱含波動率表明，未來的期權價格變動更大。
期權隱含波動率期權隱含波動率是指市場中權利金蘊含的波動率，是將某壹期權合約的成交價及其他幾個參數輸入期權定價模型，通過試錯法計算而來。反映的是市場對波動率的看法。當隱含波動率上升，代表投資者預期期貨價格波動將擴大，因此權利金也會上漲；反之權利金則會下跌
期權波動率是怎樣交易的？期權波動率交易是壹種期權特有的交易方式，它不對標的證券的漲跌方向進行過多判斷，不去比較期權合約價格的高低。它是通過期權標的波動情況以及對於期權未來波動的預期進行交易，以獲得較為穩定和較高概率盈利的方式。影響股指期權價格的主要因素：指數價格、行權價格、波動率、無風險利率、剩余到期時間等眾多參數。
期權波動率怎麽做？期權有以下收到廣泛的三種波動率，第壹個就是歷史波動率，它是根據資產標的價格在過去壹段時間的歷史數據計算得到；第二個是隱含波動率，它是由期權市場數據以及期權定價模型反推得到；第三個就是波動率指數，是根據方差互換原理並使用期權市場數據計算得到。
1、做空波動率
當隱含波動率“太高”時，交易者應當賣出波動率，這樣做的目的是，波動率壹旦回到正常水平，就可以將其運動轉化為資本。此時常用的策略有賣出（寬）跨式組合等。
2、做多波動率
與賣出波動率相反，當波動率“太低”時，市場回歸正常時波動率就會上升，想交易波動率的策略家就會將其買進來。此時，常用的交易策略有買進跨式組合、反向套利、日歷套利等