二是由於交易機制設計不合理，投資者信用判斷錯誤，導致壞賬和損失。交易機制的設計是P2P的核心點，好的交易系統可以規避很多風險點。
例如，各種制度的創新設計，如驗證借款人真實性的機制、貸款周期的時限、交易風險補償制度的設計，甚至利息制度的設計，以及集中撮合制度，都在國外應用於平臺，以大大減少交易中壞賬的發生。但任何交易機制都會存在缺陷，只能在長期實踐中不斷發展和優化，這實際上是投資者自己的責任。
第三點其實是道德問題。利用交易機制人為騙貸，平臺的設計會不會有漏洞？由於交易數據和信用審查權限掌握在平臺手中，投資者無法有效審查這些信息，無法判斷其真假，因此處於非常不利的地位，P2P很容易誤入歧途。容易發生詐騙等壹系列惡性事件。尤其是在壹些註重撮合交易的平臺上，這種情況更容易發生。隨著經濟形式的惡化，很多沒有信譽的P2P應該會在這方面繼續發酵，應該還是會有不好的事情。